Кадуйский потоп.
Как сокращалась сталь. У российских металлургов больше нет сверхприбылей — одни убытки
Ассоциация «Русская сталь», в которую входят крупнейшие российские компании черной металлургии — «Северсталь», Новолипецкий металлургический комбинат (НЛМК), Магнитогорский металлургический комбинат (ММК) и Evraz — на прошлой неделе направила в правительственные ведомства письма, в которых сообщила об ухудшении ситуации в отрасли.
Гарантированные убытки
А исполнительный директор «Русской стали» Алексей Сентюрин рассказал РБК, что из-за санкций Евросоюза российские металлурги вынуждены переориентировать поставки в Китай и Турцию. И продавать там металл с большими скидками, поскольку, пользуясь сложной экономической и геополитической ситуацией, в которой оказалась Россия, этого требуют клиенты. Для примера, только по слябам — заготовкам для производства листовой стали — скидки достигают 30%, или $250 за тонну. Это означает, по мнению Сентюрина, что при высоком курсе рубля цена продажи слябов практически равна или даже ниже себестоимости. Если добавить сюда стоимость фрахта из Владивостока в Китай, выросшую в 2-2,5 раза, получается гарантированный убыток, достигающий при курсе рубля в 62 руб./доллар почти 40%.
Кстати, слябы, составляющие до половины российского металлоэкспорта, формально не попадают под санкции ЕС. Однако, поскольку контролирующие акционеры находятся под санкциями, большинство металлургов не могут поставлять и этот продукт в страны Евросоюза. Именно поэтому, по данным «Русской стали», доля азиатского направления в экспортных поставках металлургов уже превышает 50% против 10–20% до начала спецоперации на Украине.
«Северстали» хуже всего
Эксперты полагают, что в самом сложном (по сравнению с другими российскими меткомпаниями) оказалась «Северсталь», контролируемая Алексеем Мордашовым. У неё практически нет европейских перерабатывающих мощностей, как, например, у НЛМК, куда можно поставлять не подпадающую под санкции стальную заготовку. В отличие от ориентированного, в основном, на Азию Evraz «Северсталь» во многом «европоцентрична». И доля экспорта в её сбыте существенно больше тех 20%, которые он составляет в структуре сбыта ММК.
По словам генерального директора «Северстали» Александра Шевелёва, компания находится в процессе переориентации экспорта в Юго-Восточную Азию, Северную Африку и Индию и надеется на принятие властями соответствующих мер по приведению курса рубля к уровням, позволяющим экспортерам сохранять конкурентоспособность. Пока же, отмечает Шевелёв, «текущий курс валюты сильно ограничивает нас в поставках на экспорт, делая их малоэффективными».
С мая резко ухудшилось размещение заказов на поставку стали и в России, ёмкость этого рынка также снижается, говорит исполнительный директор «Русской стали». По прогнозу Всемирной ассоциации стали (World Steel Association), внутренний спрос на сталь в России упадет в 2022 году на 20%, до 35,1 млн т. Но министр промышленности и торговли Денис Мантуров в среду, 25 мая, заявил, что не согласен с этим прогнозом. Он допускает снижение спроса на сталь, но менее чем на 10%. По его словам, внутренний спрос сохраняется благодаря реализации национальных проектов, развития в целом секторов индустрии и, в частности, строительства.
Сокращение производства
Тем временем на рынке уже появились признаки того, что для снижения убытков металлурги начали сокращение объема производства. И хотя «Северсталь», НЛМК, ММК и Evraz отказались от публикации отчетов за I квартал этого года, по оценке Всемирной ассоциации производителей стали (World Steel Association), производство стали в России в январе-апреле снизилось на 0,7% по отношению к аналогичному периоду прошлого года — до 25,1 млн т. В апреле производство по сравнению с апрелем 2021-го выросло на 0,6% — до 6,4 млн т, хотя снизилось по сравнению с мартом, когда производство оценивалось в 6,6 млн т.
Со ссылкой на представителя «Северстали» Forbes рассказывает, что ситуация с заказами в компании крайне напряженная: работа агрегатов планируется, исходя из загрузки, в том числе корректируется за счёт сдвига ремонтной программы. При этом часть оборудования уже находится в простое. «Если текущая ситуация сохранится и меры не будут приняты, снижение производства составит от 20% до 40% уже в июне», — цитирует издание слова своего источника на «Северстали».
На ММК тоже говорят о том, что комбинат предполагает снизить загрузку производственных мощностей в июне более чем на 40%, до 550 000 т в месяц с обычного уровня производства около 1 млн т. Компания также сократила производство чугуна на 30%, остановив две из восьми доменных печей.
Конец «нахлобучивания»
В этих сложных условиях металлурги надеются на содействие правительства. По их мнению, нужно что-то делать с налогами и с рублём. Что касается налогов, то ожидания отечественных производителей стали связаны с отменой повышенной налоговой нагрузки на отрасль, которая произошла после того, как как первый вице-премьер Андрей Белоусов менее года назад обвинил металлургов в «нахлобучивании» государства. На самом деле тогда из-за благоприятной конъюнктуры резко выросли цены на металлопрокат и, соответственно, доходы производителей. Но всё это уже давно в прошлом.
Введённый правительством акциз на жидкую сталь должен был изъять сверхприбыль металлургов в условиях высоких мировых цен на металл и принести в бюджет 179,5 млрд руб. в 2022–2024 годах. Но с началом боевых действий на Украине и после введенных Западом санкций говорить о сверхприбылях уже не приходится. После эмбарго ЕС российские металлургические компании потеряли крупнейший рынок сбыта, а на остальные приходится поставлять металл с крупным дисконтом. Плюс резкое укрепление рубля окончательно убило маржинальность в отрасли.
Тем не менее, считают аналитики, решение правительства об отмене акциза вовсе не предрешено, поскольку Минфин традиционно выступает против снижения налогов. Опасаясь, что в сложившейся ситуации за снижением налогов выстроится очередь из других производителей-экспортёров. А Минфин на это категорически не согласен. Поэтому компромиссным вариантом выглядит фиксация ставок акциза на сталь в рублях.
Но и эта мера может оказаться недостаточной в случае, если рубль продолжит укрепляться и дальше.
Сокращение персонала?
Вслед за сокращением производства рано или поздно возникнет естественный вопрос о сокращении персонала. Сейчас руководство металлургических компаний отказывается комментировать эту тему. Но уже появляются косвенные свидетельства того, что она обсуждается в корпорациях. Источник Самолёта, например, говорит о появлении в дочерних структурах «Северстали» «списков на сокращение» до 40% от текущего уровня работников. Официальных подтверждений этому нет. Но можно предположить, что за вспомогательными функциями «оптимизации» могут подвергнуться и основные.
Региональные власти уже начинают реагировать на потенциальные угрозы социальной стабильности.
Так в среду пресс-служба правительства Вологодской области распространила сообщение о том, что «системообразующие» компании области могут получить новую меру поддержки — «субсидирование на возмещение затрат по оплате труда работников». Речь идёт о работниках из числа граждан, зарегистрированных в КУ ВО «Центр занятости населения Вологодской области» для поиска подходящей работы, а также безработных граждан, которые трудоустроены на созданные после 1 марта 2022 года рабочие места.
На эти цели из областного бюджета выделено 64 млн рублей.
Комментируя сообщение, заместитель губернатора Виталий Тушинов пояснил: «Мы приняли решение поддержать не только предприятия, которые испытывают экономические трудности в связи с нестабильной мировой политикой, но и предоставить стимулирующие меры поддержки стабильно работающим организациям, которые продолжают развиваться, расширяют штат сотрудников и трудоустраивают тех, кто потерял работу».
Всего в перечне «системообразующих» сейчас числится 130 компаний региона...
Сергей Авдеев
СамолётЪ